Yeni Makaleler

Forex Piyasası Riskleri Nelerdir?

Forex Piyasası Riskleri Nelerdir? Forex piyasası bildiğiniz gibi döviz çiftleri ticareti ile ilgilidir. Para birimleri birbirleri için alınıp satılır, yani bir TRY / USD çifti ile Türk Lirasının, Amerikan doları karşısında değer kazanacağını umarsınız. Yatırım dünyasının dinamik olduğunu bilmeniz gerekse de ve bir saniyede piyasa sizi yutabilir. Kar elde etmek için girdiğiniz forex sistemi oldukça tehlikelidir.

Çok popüler olmayan bir çiftle işlem yapıyorsanız, başka bir forex işlem riski ve likidite riski vardır. Ticaretinizi kaybettiğiniz bir duruma yol açabilir ve bir marj çağrısına yol açabilir. Bu riske ek olarak, bir forex firması ve bir ticaret borsası da bir risktir. Forex işlemlerinin çoğu perakende yatırımcılar tarafından değil devasa bankalar tarafından yapılır. Bu büyük oyuncular, bu alemin forex ticareti riskini ve dalgalanmalarını önlemek için araçlar kullanır.

Belirli algoritmaları ve bilgisayarlı ticaret kullanarak, riskleri azaltılır ve daha karlı ticaretler yapabilirler. Ancak bir bireyseniz, risk yüksek olma eğilimindedir, ancak ticaret yönetimi konusundaki bilgi ve becerilerinizi uygulayarak bunu da başarabilirsiniz.

Forex Piyasası Riskleri Nelerdir?

Forex Piyasası Riskleri Nelerdir
Forex Piyasası Riskleri Nelerdir?

Forex piyasasındaki risk, orijinal yatırımın bir kısmını veya tamamını kaybetme olasılığını temsil eder. Perakende yatırımcılar (bireysel yatırımcılar) için en önemli risk, kaldıraç ve marjinal risktir. Kurumsal yatırımcılar, Faiz Oranı Riski, Döviz Kuru Riski, Ülke ve Likidite Riski, Kredi Riski, Kaldıraç / Marjinal Risk, İşlem Riski ve Yıkılma Riski gibi farklı türde riskler ve forex tehlikeleri içerir.

Bazen, potansiyel olarak karlı olan bazı alım satımlar, özellikle büyük bir marjla alım satım yapıyorsanız, riskli olabilir. Şey, biraz karmaşık görünüyor, ancak tüm sorularınızı bu makalede ele aldığımız için endişelenmiyor. Öyleyse, içeri girelim.

Genellikle, perakende yatırımcıların ticaret riskinden bahsettiğimizde, kaldıraç ve marjinal risklerden bahsediyoruz. Çoğu zaman yatırımcılar pozisyonlarında çok fazla risk alırlar ve daha sonra iyileşmeleri zordur. Aşağıdaki risk ticareti Tablosuna bakın:

Sermaye Kaybı Kaybı Telafi Etmek için Kazanç
%10 %11
%20 %25
%30 %42
%40 %66
%50 %100
%60 %150
%90 %900

Şimdi teorik olarak forex ticaretindeki tüm riskleri görelim.

Başlıca Forex Riskleri Nelerdir?

Kurumsal yatırımcılar için aşağıdaki forex ticareti riskleri, forex piyasasında oldukça yaygındır:

  1. Faiz Oranı Riski
  2. Döviz Kuru Riski
  3. Ülke ve Likidite Riski
  4. Kredi riski
  5. Kaldıraç / Marjinal Risk
  6. İşlem Riski
  7. Yıkılma Riski

Faiz Oranı Riski

Faiz oranı riski, kâr ve zararda bozulma yaratan vadeli spreaddeki dalgalanmalardan kaynaklanmaktadır. Ayrıca döviz defterinde bir vade boşluğu ve vadeli tutar uyuşmazlığı yaratır. Bu risk, döviz takası, vadeli işlemler, opsiyonlar ve doğrudan vadeli işlemler gibi çeşitli finansal araçları etkiler.

Faiz oranı riskini azaltmak için, bir yatırımcının toplam işlem boyutu uyumsuzluğuna bir sınır koyması gerekir. Bu uyumsuzlukları 3 ay, 6 ay gibi vade tarihlerine göre de ayırabilirsiniz. Bununla birlikte, sürekli faiz oranı analizi, gelecekteki açıkları etkileme potansiyeline sahip olabilecek değişikliklerde size yardımcı olabilir.

Döviz Kuru Riski

Farklı para birimlerinin değerindeki değişim döviz kuru riskini yaratır. Sürekli olarak küresel düzeyde talep ve arzdaki dalgalanma bu riski yaratmaktadır. Bir yatırımcı olarak, olağanüstü bir pozisyonunuz varsa, bu riske ve değişikliklere eğilimlisiniz demektir.

Forex Riskleri Nelerdir

Her ne kadar döviz kuru riski doğası gereği büyüktür ve belli faktörlere bağlı olarak yukarı veya aşağı yönde görüş alan piyasa algısında kendisini şekillendirecektir.

Buna ek olarak, tezgah üstü veya borsa dışı ticaret düzenlenmemiştir ve sonuç olarak günlük fiyat değişimlerinde herhangi bir sınır yoktur. Bu şeyin forex piyasası üzerinde önemli bir etkisi olabilir ve bir yatırımcı olarak, temel ve teknik analizler yaparak tabloları kendi lehinize çevirebilirsiniz.

Döviz kuru riskinden kaçınmanın en iyi yolu, limitleriniz dahilinde işlem yaparak kayıplarınızı azaltmaya ve daha iyi getiri şansını artırmaya çalışmaktır. Bu ticaret stratejisi, aşağıdaki gibi belirli parçaları içerir:

  • Pozisyon Sınırı (The Position Limit); Bir döviz yatırımcısının herhangi bir zamanda sahip olabileceği maksimum sınırdır.
  • Kayıp Limiti (The Loss Limiti); Bu sınır, zararı durdurma emirleri uygulayarak sürdürülemez zararı azaltmak için getirilmiştir. İlgili ve gerçekçi kayıp durdurma seviyelerine daha fazla vurgu yapar.
  • Ödül Oranı Riski ; Bir forex yatırımcısı, ne kadar risk alma kapasitesine sahip olduğunu bilerek riski nasıl alacağını ve nasıl kontrol edeceğini bilir. Bu kapasiteyi bilmenin en iyi yolu, belirli bir miktar kar elde etmek için ne kadar risk almak istediğinize karar vermektir. Buna ödül oranı riski denir. Öyleyse, ödül oranınız 1: 4 ise, bu 4 $ kazanmak için 1 $ riskini almaya istekli olduğunuz anlamına gelir.

Ülke Riski ve Likidite Riski

Tezgah Üstü piyasası, borsada işlem gören para birimlerinden daha büyüktür ve Amerika ve Avrupa dışında çeşitli likidite senaryolarına sahiptirler. Birçok ülke, belirli volatilite seviyeleri için hacimlere, fiyatlara ve pozisyonlara sınırlar ve kısıtlamalar da koyar. Bu tür limitler, yatırımcıların kolaylıkla işlem yapmasını engelleyebilir ve olumsuz likidite riski yaratabilir.

Bazen ülkeler, yatırımcıların belirli bir ülkenin para birimlerini alıp satmasını da engelleyebilir, bu tür kısıtlamalar ayrıca uzlaşma sorunları ve sözleşmeyi zorunlu kılma sorunları yaratabilir. Likidite sorunları ABD dışında daha yüksek olduğu için bu tür riskler ABD dışındaki piyasa oyuncuları arasında daha yaygındır.

Daha az likidite, bu tür emirlerin yerine getirilmesi için daha az şans anlamına geldiğinden, bu aynı zamanda çok önemli bir limit emirleri verme noktasına da yol açabilir. Aşırı volatilite seviyeleri, yatırımcılar için tehlikeli bir forex oluşturabilir.

Kredi Riski

Kredi riski, herhangi bir istemsiz veya gönüllü nedenlerden dolayı ödenmemiş olan bir döviz pozisyonu için geri ödenmeme riskidir. Bu tür bir risk büyük ölçüde büyük şirketler ve bankalar tarafından karşı karşıya kalırken, bireysel yatırımcılar veya yatırımcılar için bu risk nispeten düşüktür. Aynı şey, G-7 ülkeleri kapsamında düzenlenen veya kayıtlı firmalar için de geçerlidir.

CFTC (Emtia Vadeli İşlemleri Ticaret Komisyonu) ve NFA (Ulusal Vadeli İşlemler Birliği) gibi birçok kuruluş, Amerika Birleşik Devletleri’ndeki döviz piyasası için yasalar uyguladı ve kayıtsız forex şirketleri üzerinde sıkı bir denetim sağlamak için ellerinden geleni yapıyorlar. Batı Avrupa ülkeleri, finans piyasası ile ilgili kanunlar için İngiltere’deki Finansal Hizmetler Otoritesini takip etmektedir. Aynı otorite, dolandırıcılığı önlemek ve fonları güvence altına almak için şirketlere forex yasaları koyan en katı otorite olarak bilinir.

Yatırımcıların bir şirketin yatırım yapmadan önce geçmişini kontrol etmeleri de çok önemlidir. Bunu yapmanın en iyi yolu, aşağıdakiler gibi çeşitli düzenleyici siteleri ziyaret etmektir:

FCA CFTC
PRA NFA

Şirketlerin çoğu, müşteri sorgularını tereddüt etmeden yanıtlıyor ve ayrıca zaman zaman fonların güvenliğiyle ilgili materyaller yayınlıyor.

Kredi Risk Türleri

Değiştirme Riski; Bir forex firmasının veya bir bankanın karşı tarafının fonları o kurumdan geri alamayacağını anladığında ortaya çıkan risktir.

Yerleşim Riski; Farklı kıtalar ve zaman dilimleri nedeniyle ortaya çıkar. Ayrıca, bir para birimi farklı piyasalarda günün farklı saatlerinde farklı oranlarda işlem görebilir. Örneğin, Yeni Zelanda Doları ve Avustralya öncelikli olarak kredilendirilir, ardından Japon Yeni, Avrupa ve sonunda Amerikan Doları kredilendirilir. Sonuç olarak, iflasını açıklamak üzere olan bir tarafa, söz konusu taraf ödemeyi gerçekleştirmeden önce bile vadesi gelmiş bir ödeme yapılabilir.

Kredi riskini değerlendirmek için, portföyünüzün potansiyel dışlanması ile birlikte o para biriminin piyasa değerine de bakmalısınız.

Bu potansiyel risk, ödenmemiş pozisyon ve vadesi analiz edilerek değerlendirilir. Bu bağlamda, en yeni bilgisayar sistemleri, kredi riski politikalarını uygulamak için kullanışlı olabilir. Ayrıca kredi limitlerinin izlenmesine de yardımcı olur. Nisan 1993’te piyasaya sürüldü ve ardından yatırımcılar tarafından kredi politikasının uygulanması için yaygın olarak kullanıldı.

Karşı Taraf Temerrüt Riski; Tezgah üstü (OTC) piyasası, finansal araçların ticareti için düzenlenmemiş bir piyasadır. Bu nedenle, OTC spot ve vadeli döviz sözleşmeleri de herhangi bir borsada işlem görmez ve büyük bankalar ve FCM’ler burada ana adres olur.

Bu spot ve vadeli döviz sözleşmeleri düzenlenmediğinden, herhangi bir takas odası veya takas garantisi olmadan gelir ve böylece karşı taraf riskini oluşturur. Bir yatırımcının sözleşmesi sona erdiğinde yapmayı reddetmesi durumunda bir ilkeyle karşı karşıya kalması riskidir. Buna ek olarak, buradaki ilkelerin, spot veya vadeli döviz sözleşmelerinin alınıp satıldığı piyasayı yapma görevini takip etmeye hiçbir itirazı yoktur; onlar kendi iradelerindeler.

Yatırımcıların Karşılaşacağı Riskler

Forex Piyasası Riskleri Nelerdir? Riskin bir çok çeşidi olduğunu bilmeniz gerekmektedir. Hayatta risklerle dolu değil mi?

Risk Düzeyi; Bir FCM bankasının, döviz işlemlerinde beklenenden daha fazla riske sahip olan forex piyasasında bir emir vermeyi reddetme ihtimali vardır. Tezgahta olduğu gibi, piyasalar düzenlenmez ve takas mekanizması yoktur, bankalar ve FCM’ler kendi analizlerini yapar ve uygunluğuna göre alım satım ve piyasadaki risk düzeyine karar verir. Bu şey geçmişte oldukça sık oldu ve döviz piyasasının değişken doğası nedeniyle yine olabilir.

Farklı Oranlar; Ayrıca, dakika dakika veya satış raporları sağlayacak bir merkezi hükümet olmadığından, büyük bankalar ve FCM’ler bir ticaretin belirli bir uygulama fiyatına karar vermek için kendi becerilerini ve bilgilerini kullanmak zorundadır. Forex piyasası likit bir piyasadır, ancak yine de, daha düşük işlem frekansına sahip ancak büyük anlaşmalara sahip olan egzotik olarak bildiğimiz birkaç para birimi vardır. Dolayısıyla, bir karşı taraf o kadar deneyimli değilse, emri yerine getirmek veya doldurmak veya deneyimli veya büyük bir karşı tarafa karşı fiyat almak uzun zaman alacaktır. Dolayısıyla, aynı piyasadaki ve aynı menkul kıymet için iki piyasa oyuncusunun iki farklı oran ve getiriye sahip olma olasılığını yaratır.

Mali Başarısızlık; Karşı taraf finansal olarak başarısız olursa forex piyasasında kayıplar meydana gelebilir. Yukarıda belirtildiği gibi, bir Tezgah Üstü piyasada, bankalar veya enstitüler ilke olarak yönetir ve iflas etme eğilimi bireysel yatırımcılardan daha fazladır. Dolayısıyla, böyle bir olay meydana gelirse, bir yatırımcı, karşı tarafın ait olacağı şekilde karşı tarafa dağıtmak için mevcut olan tüm mülklerin yalnızca orantılı bir payını geri alabilir. Yani, paraya sahip olduğunuza dair kanıtınız olsa bile hiçbir şey yapamazsınız!

Kural ve Düzenlemelerin Eksikliği; Bir borsada işlem yapıyorsanız, paranızı güvence altına almak için size ve ayrıca bankaya veya FCM’ye uyan kurallara ve düzenlemelere sahip olursunuz. Ancak tezgah üstü piyasada, FCM’lerin, borsa dışı platformlarda ve sözleşmelerde karşı taraf olarak hareket etmek için Emtia Borsası Yasası uyarınca bu tür düzenlemelerden muafiyeti olduğundan böyle bir koruma yoktur.

Kaldıraç Riski

Forex Kaldıraç NedirKaldıraç, sağladığınız teminat veya depozitoya bağlı olarak hesabınızda sahip olduğunuzdan daha fazla işlem yapmak için aldığınız kavramdır. Forex piyasası için, düzenlenmiş bir borsada işlem yapıyorsanız, düşük marjlı mevduatlar ve teminat gereklidir. Bu marj size daha yüksek kaldıraç sağlar.

Sorunlar, küçük bir fiyat değişikliğinin bile yüksek kaldıraç nedeniyle önemli kayıplar yaratabileceği durumlarda ortaya çıkıyor. Yani, mevduat marjı olarak yüzde 10 koyduysanız ve pozisyonunuz yüzde 10 kaybederse, depozitonuzu kaybedersiniz, ancak buna ek olarak komisyon ve diğer masrafları da ödemeniz gerekir. Kaldıraç ne kadar agresif olursa, ticaret o kadar riskli hale gelir.

İşlem Riski

Bazen siparişleri iletirken, onaylarken veya işlerken herhangi bir hata büyük kayıplara neden olabilir. “Out İşlemler” olarak bilinir. Böyle bir hata karşı tarafın yaptığı bir hataysa, bir yatırımcı bunu telafi edebilir, ancak ticaret hesabında zaten taşıdığı kayıplarla karşılaştırıldığında sınırlı kalırım.

Yıkılma Riski

Bazen bir yatırımcı, gelecekte daha sonra fiyat artışı tahminine sahip olarak uzun vadede para yatırır, ancak bu, hikayenin yarısıdır. Bir yatırımcı tahminde haklı olabilir, ancak o zamana kadar olan yolculuk belirli kısa vadeli kayıplarla zorlu olabilir ve bu da yatırımcının marj çağrısını karşılamak veya mevcut durumu sürdürmek için pozisyonunu kapatmasına neden olabilir.

Bu nedenle, hesabınızda sermaye yoksa, kısa vadeli sonuçlar nedeniyle bilginiz ve tahmininiz boşuna gitme şansına sahiptir.

Sonuçta Forex Piyasası Riskleri Nelerdir?

Bir forex yatırımcısı olarak, bu tür bir forex ticareti riskine yatkınsınız, ancak Stop Loss gibi risk yönetimi uygulayarak bunları azaltabilirsiniz. Ayrıca bilginizi geliştirebilirsiniz ve pratikle beceriler gelir.

Listemizin tüm şüphelerinize cevap almanıza yardımcı olduğunu umuyoruz. Unutmayın, yavaş ve istikrarlı olan yarışı kazanır. Bu nedenle, hedeflerinizden vazgeçmeyin ve tutarlı bir şekilde çok çalışın; pazar nihayetinde sizi destekleyecektir. Herşey gönlünce olsun!

Hakkında forextakip

Kontrol et

Baş ve Omuz Formasyonu

Baş ve Omuz Formasyonu

Baş ve Omuz Formasyonu Nedir? Forex piyasalarında, Baş ve Omuzlar formasyonu, hakim trend sona ermek …

Bir cevap yazın

E-posta hesabınız yayımlanmayacak.